有两款类年金产品，是我目前比较推崇的，那么我就该两款产品的具体数据做一个对比，说一下两者的优劣势，如果你正在做选择，可以参考我的配置逻辑。

案例：被保险人，6岁，期交5年，每年交1万，共计保费5万。

从孩子上高中开始返现，一直返还到24岁，持续10年，返现金额小计约累计保费的63%，即31672元；孩子30岁合同到期，一次性领取满期金为累计保费的120%，即60000元。合计领取91672元，核算单利为3.79%。

有人问了：“每年才返几千块钱，怎么能够孩子上学的费用呢？30岁一次性返6万，6万块钱，只够拍个旅行婚纱照吧。这个教育金啥用不顶啊！”

没错，从返还金额看，啥用不顶。但若是所有数据后面都加个“0”呢？即保费是10万×5年=50万，对应的生存金返还也会相应在后面加个“0”，那么累计生存金就是916720元，你说爽不爽呢？

未来的教育金是否足够，取决于我们前期保费交多少。保费有限，教育金领取金额必然也是有限的。在保费有限的前提下，它确实不能满足孩子的学费要求。

那没有那么多钱就不买教育金了吗？

看我们的需求。

教育金的功能为：强制储蓄、专款专用、保本增值。另外，如果没有其他“钱生钱”的投资渠道的话，年金类保险产品也是一个不错的选择。

1 强制储蓄

关于收入、支出和储蓄三者的关系，有三种理念：

储蓄=收入-支出，这是80%大部分人的理财理念。先消费，最后剩多少，才储蓄多少。

支出=收入-储蓄，这是15%少部分人的理财理念。先按既定比例储蓄，剩下的钱才消费。

收入=支出+储蓄，这是5%一小撮人的理财理念。先确定支出和储蓄规划，然后想办法赚到这么多钱。

不同的理念，带来的理财结果必然是不同的。

强制储蓄，自然是针对第一类人群来讲的，如果我们管不住自己的支出，但还想攒点钱，年金类保险是适用的。

中邮的这款产品，最低起存是3000元，交够3期即可。强制储蓄的起点很低，而且这些钱封闭起来，也不会影响我们的日常生活。

2 专款专用

这个是系统化、周期化理财行为，并不是说存个教育年金，就能对孩子的教育专款专用了，而是我们把所有能想到的专款专用的地方，都陆陆续续准备好了。

比如，3-6个月家庭固定支出、意外医疗费用、一般疾病住院费用、重疾住院费用、孩子教育金、家庭旅游玩乐基金、房车贷还款、父母赡养费、个人养老金、老龄失能护理金等等。

当我们把家庭生活中能想到的所有费用，都做了专属账户的时候，才能说是专款专用。

你已经准备好几个专款专用的账户了呢？

3 保本增值

买股票，会让你一夜暴富，也会让你倾家荡产；

买保险，不会让你倾家荡产，也不会让你一夜暴富。

想靠买保险这个事，实现暴富的愿望，真的很难。它区别于其他金融产品最大的优势是，通过时间的积累，慢慢增值。

买类年金产品，在跑赢通胀的同时，还会略有一些收益。安全、稳定、锁定长期固定利率。

如果你的资产配置中，大部分以不动产或风险性投资产品为主，建议拿出一部分做年金、信托类资产配置，它们是你最后的底气，是守门员，是安全气囊，哪怕不动产大跌价、投资不回本，还有稳定安全的年金兜底。

4 投资作用

咋说呢？先不说风险，单看投资利率，面对股票、基金，年金保险的利率简直没法看，也看不上。

炒股，你是赚得多，还是亏得多？

存银行或者余额宝，现行的利率有多少？

保险，短期不行，收益也不行，但长期，它就是行。

如果我们没有其他投资渠道，在银行存款利率不断下行的时候，我们买一款年金，锁定它的利率，如中邮的3.79%利率，不也是一种适合大众群体的投资吗？

当银行利率是2.8%的时候，我们锁定一个安全稳定的3.79%利率的中期储蓄，不好吗？

有人又问了：“如果更在意收益性，那如果我用同样的保费，买增额终身寿呢？”

身故保险金：增寿完胜教育金；

现金价值：增寿完胜教育金；

若按24年的总收益看，增寿的核算单利是4.54%，教育金是3.79%，仍旧是增寿完胜教育金。

重点来了：

若看内部收益率，即IRR的话，增寿在第24年做退保动作，一次性可取出99901元，IRR为3.19%，教育金按合同约定返还政策，IRR为3.37%。

啥意思？

对于增寿来讲，若想按照年金的领取时间和领取金额进行领取的话，增寿的账户领不到91672元那么多，但若是在第24年退保一次性领取的话，比教育金领的要多。

所以说，IRR这个指标的高低，与回报时间和金额有关，它用于比较。

若想提早就开始返钱，在意投资回报率，那就选择教育金；若强制储蓄进入保险账户的钱，不着急用，那就选择增额终身寿。

教育金是中线投资，一般不超过30年；增寿是长线投资，存够>20年，才开始产生可观的收益。

案例：以一次性存款/趸交5万本金为例，银行、教育金、增寿，各自的核算单利如下表：

假定银行当下5年期利率为2.8%，按照每5年的利率下行预测，银行单利如上表，银行收益数据如上表。（银行利率下行数据还是很保守的）

教育金收益和增寿收益，以当年度退保的现金价值核算对应期单利。

8年之前的收益，教育金和增寿都不能跟银行存款相提并论。若选择在5年前退保，那只能赔个底掉。

第9年时，增寿的收益开始赶超银行存款。

第13年时，教育金的收益开始赶超银行存款。

第24年时，教育金合同到期，中线投资结束；增寿可以一直保持，换算的单利会随着时间的积累越来越高。

这就是类年金产品的长期魅力。

附：资产配置逻辑

灵活资金：10%，应对3-6个月家庭固定支出

人身保障账户：20%，应对意外、医疗、住院费用

钱生钱账户：30%，投资，实现被动收入

保本增值账户：40%，永远是家庭财务最后的安全气囊

我是@拙行，拙行在保险路上，老实做事，踏实积累，成人达己！