价值投资日志[超话] 这是国运级的叙事逻辑，刘煜辉今天分享：上证指数上半年或就能突破去年高点
知名智囊专家刘煜辉，今天（2月27日）在宁波市2025第一期国资大讲堂上，针对最近地缘政治变化，中国资产的重估，后续市场可能的变局等分享了他的观点。刘煜辉认为，越来越多的信息指向G2的关系，也正在悄然的发生着变化。但是，G2之间，从激烈的脱钩，全方位的对抗这么一个状态，走向一个deal的状态，也不可能是一帆风顺。G2之间未来的交易，一定会面临着激烈的碰撞和博弈，但是如果我们能够认清楚，这是未来走向的一个目标，那么，中间经历的每一次激烈交锋和博弈，往往为我们的资本市场又提供了非常好的一个机会。他认为，Deepseak的破局，可能让大家重新点燃了用数据经济，或者数据资产去替代正在陷入困境的传统土地经济的信心。如果这个能够成立的话，这当然是一个国运级的逻辑叙事。所以，对于中国的资本市场来讲，对这样一个国运级的叙事，怎样给出溢价，怎么去反映，都是正常的。刘煜辉进一步分析，从目前的这个情绪状态来看，在今年特别是上半年，上证指数就有很大概率能够越过2024年的高点。这个触发因素很可能来自于外部因子的突变，就是美元资产的高波动力的风险释放。
