根据《科创板日报》等媒体报道，本月微软对华为的供货许可即将到期。华为自研商用 AI 笔记本预计将在 4 月发布，届时华为 PC 将采用中国芯（鲲鹏 CPU）和中国系统（鸿蒙 PC 系统）。这一转变其实早有迹象，2024 年 9 月 20 日，华为常务董事、终端 BG 董事长余承东在央视新闻直播间就曾透露，由于制裁影响，“Windows PC 可能停止供货了，以后只有用我们的鸿蒙 PC 了”。
对于华为来说，这是加速推进国产化、构建自主可控生态的机会；对于国内的相关产业链企业而言，也将迎来新的发展机遇。同时，鸿蒙 PC 系统的推出有望打破微软在 PC 操作系统领域的垄断，加速关键行业的国产化替换。
核心受益方向及概念股：
鸿蒙PC操作系统（国产替代核心）
- 东方中科（002819）：子公司万里红为鸿蒙PC生态首批开发者，政务/教育平板已量产，华为订单弹性最大。
- 软通动力（301236）：华为鸿蒙核心ISV，参与鸿蒙PC系统适配及行业应用开发。
- 润和软件（300339）：开源鸿蒙代码贡献度排名前三，金融、工业领域PC端解决方案已验证。
AI大模型 + 算力芯片（技术底座）
- 拓维信息（002261）：华为鲲鹏生态战略合作伙伴，参与AI服务器及PC端算力方案。
- 科大讯飞（002230）：自研星火大模型与DeepSeek协同优化，接入鸿蒙AI工作流。
- 神州数码（000034）：华为鲲鹏服务器核心分销商，AI算力供应链龙头。
硬件供应链（PC/笔记本制造）
- 华勤技术（603296）：华为笔记本ODM核心供应商，AI PC新品份额占比超50%。
- 莱宝高科（002106）：华为高端笔记本触控屏独家供应商，ASP提升30%。
- 光大同创（301387）：PC碳纤维结构件主力厂商，受益AI笔记本轻量化趋势。
国产操作系统概念股：
- 网达软件：深度参与国产操作系统生态建设，适配统信UOS等系统，提供中间件及行业解决方案。
- 诚迈科技：旗下统信软件主导开发UOS系统，适配龙芯等平台，提供自主可控解决方案。
- 常山北明：深度参与国产操作系统适配，基于openEuler等系统开发解决方案。
- 东方中科：深度参与统信UOS等系统集成适配，提供政务、能源等领域自主可控解决方案。
- 慧为智能：专注嵌入式系统开发，适配麒麟、统信UOS等国产平台，为工业、物联网等领域提供自主可控解决方案。
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