一、主要观点：

目前是结构性反弹行情，短期流动性还是比较充足的，现在的判断依然是中小盘的题材短期机会。

现在最大的问题就总体的量能不足，虽然短期流动没问题，但是目前的量能还不足以支撑整个指数大涨。

市场情绪不错，赚钱效应在恢复，市场趋势票表现不错，但是整体的量能没有放大前，还是要谨慎操作，控制仓位，注意高低切。

市场总是在分歧中寻找抱团的机会，每次抱团的开始，都是新周期的开始。

二、题材分析：

昨天的机会在无人驾驶，芯片和商业航天。

芯片和无人驾驶是主线！自主可控是最近一周市场关注的最大逻辑，包括半导体和微软的网安方向。

1、无人驾驶：不言顶，但是一些高位票开始有异动了，某些高位票主要是靠量化资金对倒。目前的细分方向重点可以看无人驾驶出租车方向，汽车芯片，整车三板块。

2、自主可控半导体：昨日被动调整，今天大概率修复，但是也只是套利机会。

三、个股分析：

龙虎榜显示游资大佬抱团大众交通，金龙汽车，锦江在线和上海贝岭，

量化主要是集中在雷尔伟，通业科技等弹性标的里面，不过雷尔伟有望成为新的抱团。

金龙汽车，无人驾驶网约车的中军，大众交通，锦江在线是核心。格尔软件和佳缘科技2板。

这里需要注意的是芯片总核心上海贝岭，尾盘炸板，筹码开始松动，出现分歧。但是它是芯片的总核心，还是有韧性的。

总之科技的首次分歧是好的机会，如果叠加业绩选股指标，会更好一点。半导体良性分歧，芯片的连板梯队不错，前排的强度也不错。无人驾驶是主线之一，不能轻易判断顶部，跟随核心。芯片和国产操作系统，可以看成是板块内的跷跷板。“数字经济(软件、网安、税改数字化)更多是消息催化和资金高低切的选择。