昨天收盘利好刷屏,今天直接低开低走,下跌数量从开盘2000+到现在的3000+.......
为何大A如此肌无力?
又为何大A对利好越来越迟钝?
道理不复杂,老板给你天天画大饼,然后你工资更少了,人非圣人,怎么可能没点情绪?
如果我告诉你,这大饼可能要2、3年以后才吃得上,你会不会掀桌子?
现实其实就是如此,还是拿光伏举例:
大领导说不卷了:
“发展新质生产力,不能光盯着‘新三样’“。
但问题是,我们这边从来不会搞需求侧,想来都是从供给侧发力,这次突然换赛道……
大家虽然鼓掌,但市场表示……这题我不会啊。
具体表现在维持目前这产能出清还要好几年,不补贴,又不让我卷死对手……日子怎么过?
换言之,要通过去产能,实现业绩反转,这是目前市场根本办不到的事——只能交给时间。
基于此,利好自然导致“长线短炒”,昨天还暴涨的光伏,今天又被按在了水下,又让量化收割了一波。
当然最近其他的利好,也有同样的“大饼”特质。
比如:昨天盘后的《2024-2025年节能降碳行动方案》,很多媒体用的标题是:逐步取消各地新能源汽车购买限制!
现在限制新能源汽车的城市除了一线城市(还是车牌),其他地方都是想方设法在鼓励.......
另外,居民不买车、不买房,是不想买吗?
事实上,在“买不起的降价,买得起涨价”的环境中,居民消费会更理性,也更现实,要扭转这样的低预期现实,这样的利好力度显然不够。
另外《方案》提到的电力体制改革,主要聚焦在:
加快配电网改造,大力发展微电网、虚拟电厂、车网互动等新技术新模式。
先不提近期市场已经爆炒过了。
各位请注意电力消纳压力真的很大,都开始发动用户侧,就差喊出“我用电,我光荣”了。
换言之,再这么卷电力也快过剩了。
除此之外,《方案》还提出:
从严控制铜、氧化铝等冶炼新增产能。
从长期来看:淘汰落后产能和严控新增产能,去库存加快,有利于提价,这是有利于提振PPI的。
但从短期来看,这意味着:这意味着行业竞争格局加剧。
市场自然也快速一波“长线短炒”,表示先落袋为安,等行业pk完了,我再来。
发现没有,现在市场陷入了一种恶性循环:
上涨吸引不了新资金的入场,反而导致场内博弈加剧,最后让更多的资金离场。
具体反映在每天内资都在流出,然后场内轮动的更快、操作更难,于是更多的资金离场……
这都说明:市场风险偏好在进一步降低,市场预期也不断走低。
目前来看,随着成交量进一步下滑,以及市场对“利好”的耐药性,靠“利好”大概率是撑不住3100的。
当然,这跟外部环境也有关系,昨天美债利率再度走高,美元走强,让全球市场承压。
人民币兑美元也创下了自去年11月以来的最低水平,这自然让我们的股市承压。
事实上,不止我们,外围市场都崩了......
发现没有,在内部没有增量资金,外部没有实质利好的背景下,我们可以预计成交量将继续下滑,市场将继续承压。
但也不是没有好消息,近三年历史最低成交量是6150亿。
目前快了......
但在此之前,千万别倒下啊,我的朋友,耐心些,再耐心些。