锂电产业发展至今，已经经历了多轮的周期性调整，其中最大的两轮调整当属于2018年前后和2023年至今两段时间。

产业链的周期性调整带来市场风云变化，部分锂电企业因为技术、市场等原因被淘汰出局，也使得行业良币回归，真正具备技术、规模实力的锂电企业得以不断发展壮大。

针对锂电行业的周期性调整，高工产业研究院（GGII）近日在江苏常州举办的第十七届高工锂电产业峰会上发表了主题为“应用新场景，竞争新格局，电池新技术”的主题演讲，针对锂电产业周期性调整带来的行业深度变化进行了探讨。

高工产业研究院院长高小兵

GGII认为，目前锂电产业已经开启了全面电动化的时代，其突出表现在于锂电的终端应用场景得以大幅拓展。

尽管锂电全面电动化概念早于2018年就已经提出，但是如今锂电全面电动化得以深入贯彻，主要在于锂电技术的成熟，使得更广阔的锂电应用场景得以从幻想变为现实。

在3C、动力、小动力、储能、工业用品等领域，锂电应用已经涵盖了乘用车、船舶、飞机、eVTOL、无人机、低速车、DC机房等各个领域。

GGII认为，锂电场景应用的铺开与锂电市场规模的增长相辅相成，而这又共同源于锂电产业基础能力的提升。

第一是电池性能的大幅提升，从第一轮大的产业周期调整到第二轮大的产业周期调整，电池的能量密度、循环寿命、快充性能不断跟进，使得在多应用场景上，电池的短板性能得以弥补。

第二是电池成本的大幅降低，这不仅仅体现在材料成本，如以碳酸锂为代表的锂盐价格不断走低，还体现在电池的单位投资成本下降。早期的电池单位成本高达3-4亿元，如今已经降低至1-2亿元，同时电池生产能耗降低，自动化生产水平、生产制造良率提高都进一步降低了电池的单位投资成本。

第三是新电池体系的商业化成熟落地，相比于以前的电池产业链，如今半固态电池体系、液流电池体系、钠离子电池体系兴起，使得电池的的技术规划水平大大提升。

此外，产业规模的提升、关联产业的崛起都帮助锂电产业应用场景的拓展。

产业内卷下头部企业市占集中

从过去的产业周期来看，每一轮大的产业性调整都会带来市场竞争格局的变化，其中掌握市场前沿技术，并具备庞大产业规模的企业更能在激荡的行情变化中脱颖而出。

相应的，锂电市场的结构性调整促使着市场份额朝头部企业集中。

根据高工产业研究院数据，从2020年到2024年，磷酸铁锂正极材料企业数量迅猛增长，主要是传统化工、环保企业嗅到锂电产业的商机，从而大举扩张磷酸铁锂业务。Top10磷酸铁锂材料企业的市场份额上，也从2020年的92%下降到了2023年的81.2%。

不过在2023年新一轮的产业调整过后，跨界企业数量呈现收缩趋势，Top10磷酸铁锂正极材料企业的市场份额开始回升，行业的优胜劣汰下，头部材料企业的优势逐渐显现。

同样的变化也发生在三元材料、隔膜材料等材料领域，这也意味着，经历产业的周期调整，头部企业优势显现，并牢牢占据着绝大部分市场份额。这种竞争格局下给予剩余企业的市场空间有限，对剩余企业的经营和发展也产生较大的冲击。

GGII指出，从锂电整体市场来看，真正具备市场体量的企业始终仅有头部数家。未来，对于锂电新进入者而言，不仅仅要看到锂电市场的增量空间，更要看到锂电市场的竞争情况，缺乏对锂电市场的充分调研和理解，也将不可避免遭遇一系列困难和挑战。

技术创新重塑市场格局

未来，锂电市场空间将进一步拓展至4-5TWh，市场空间增量依旧具备无限的潜力。

就竞争格局而言，尽管说头部企业牢牢占据着当下的优势地位，但这并非一成不变，每一轮新的周期性调整都将带来新的产业机会。对于排名暂且靠后的锂电企业，在周期性调整过程中抓住弯道超车的机会，也有望重塑市场竞争格局。

GGII认为，大圆柱电池的应用场景可以涵盖储能、乘用车、商用车、低速车等丰富领域，但是就技术难点问题，大圆柱电池尚未达到大幅量产的时间节点，行业竞争格局尚未定型。根据高工产业研究院数据，从2023年到2028年，大圆柱电池出货预计从超5GWh增长到超200GWh，出货规模增长超30倍，对于锂电企业而言，大圆柱电池是一个颇具前景的技术领域，也是实现弯道超车的赛道。

半固态电池技术趋势明确，根据目前半固态电池的市场情况，存在几大矛盾特征，一个是规划产能远超有效产能；另一个是半固态电池技术储备企业数量远大于半固态电池出货企业数量。这说明，半固态电池产业化尚未成熟，作为一个高技术密集型的领域，也等待锂电企业挖掘新的市场机遇。

快充电池逐渐成为标配，随着快充技术的普及，通过快充性能的改善提升电池产品的附加值将成为锂电企业的一项重要能力。

另外，大容量储能电芯，新材料新结构的市场变化都在释放新的市场潜能。

GGII表示，着眼于锂电市场的未来，仍有广阔的发展空间，产业内卷会对市场格局进行重塑，对于锂电企业而言，唯一不变的将是技术的持续创新。