大鱼测评第1160篇原创

4月1日起，固定利益的增额寿险、类增额产品又停了不少，而分红型增额寿险则越来越百花齐放。如果愿意接受分红险，想买储蓄类保险时，会有很多选择。

今天来聊一款公司运营数据非常亮眼，分红利益演示也很不错的新品分红增额终身寿险——中英人寿福满佳。

基本情况

福满佳的红利来源是死差、费差、利差这三差，已经包含了分红的主要来源。

交费期比较有特色的是比同类产品多，还有6年和15年的选择。

6年交对于不想交太久而计划选择5年交的朋友而言，多1年在心理和实操角度都没有增加太大负担，但却能多积累1年保费，很推荐考虑。

15年交适合想给3岁及以下的低龄孩子买，每年交太多保费有压力时，可以尽量拉长交费期，交完保费孩子还没满，或者刚满18岁，正好到常规要用钱的时候。

其他功能：第二投保人，隔代投保，保险金信托等

灵活性怎么样？

现金价值超过保费的时间和减保规则决定了资金的灵活性。

1.回本时间

以30岁男性为例，各交费期下保底现金价值和加红利后现金价值的超过保费的时间如下：

在当前产品里，现金价值超过保费的时间算相对较短的，尤其是6年及以下交费期。

值得一提的是：福满佳高龄的回本年限更短，很契合高龄买增额寿险担心回本慢的心理。比如含100%红利情况下，58岁起趸交4年回本，6年交45岁起7年回本，比上表早1年。

2.减保规则

该规则属于当前同类产品中相对宽松的，一般要结合红利领取方式来看。

但福满佳有4种红利领取方式，如果选择交清增额，红利变成了保额，不受20%的减保限制；现金领取和累积生息的红利，也不受此减保限制。

还要注意，每款产品的减保条款都有一句“减少后的基本保险金额对应保险费不得低于您申请减少基本保险金额时我们规定的最低金额”，当前减保后最低对应的年交保费如下图所示，当然这个规则不写在条款里，今后是有可能变化的。

福满佳投保时保费门槛不算低，总体来说更适合预算相对充足时考虑，想更低门槛上车的朋友，可以考虑复星保德信星福家或者中邮悦享盈佳。

收益怎么样？

大部分朋友主要看生存利益，即现金价值。

以30岁男性，年交10万，交5年为例，来看看积累生息和交清增额2种红利领取方式的利益情况：

毫无疑问，大部分时间里，交清增额的预期现金价值高于积累生息。如果对红利部分的灵活性没有太高要求，更推荐选择交清增额方式。

与当前同类产品中热门的星福家利益对比，2款分红实现率均为100%，且福满佳红利领取方式为交清增额的前提下：

趸交：前52年，福满佳＞星福家

3年交：大多数时间，福满佳＜星福家

5年交：大多数时间，福满佳＜星福家

10年交：大多数时间，福满佳＞星福家

保底利益与上述基本一致。

可见，如果仅看利益，福满佳比较建议考虑趸交、6/10/15年交。

分红可靠程度

分红险，挑公司是很重要的，还是来看这几个重要指标。

1.分红实现率

分红实现率可以在北京人寿官网查到，可以看到，中英人寿目前公布了36款分红产品的实现率，基本都是现金分红，只公布了2022年的数据，均≥100%。

2.其他相关信息

分红实现率的长期稳定取决于经营水平和投资能力，这方面可以参考偿付能力、风险评级、SARMRA评分和近年投资收益率。

这方面数据，中英人寿称得上是业内的优等生：偿二代风险评级连续29次评级为A类，很多时候还是没几家保司能达到的最高评级AAA，SARMRA评分高于80，2021-2023年近3年平均综合投资收益率5.93%。

再看看中英人寿的基本情况：中方和外方股东都是很有实力，英杰华还有几百年的保险运营经验。

总体来说，中英人寿股东背景雄厚，自身运营非常稳健，近几年投资收益率表现也不错，但目前分红险公布年限有限，分红险长期表现如何，还有待进一步观察。

假设分红实现率只有60%，还值得买吗？

以往我们深度测评分红险，都会根据保司的分红可靠程度，来演示悲观和乐观的分红实现情况利益如何。但本文我们换一个思路，用悲观假设来看问题：如果分红最终的实现情况大幅低于预期，会是一个怎样的情况？

还是以30岁男性，年交10万，交5年为例，红利领取方式为交清增额，在只实现预期60%的情况下，与目前在售的利益第一梯队的固定利益增额寿险——复星保德信星盈家虎啸版相比：

可以看到，即使按演示的60%实现，从第12年末开始，也还是福满佳的表现更好。

所以：如果你认为中英人寿的分红险，大概率长期实现情况会高于或者至少不低于60%，那么就值得考虑；反之，可以挑选固定利益的产品。

福满佳在当前分红型增额寿中，回本时间较快，保底利益和演示利益属于第一梯队，公司运营指标亮眼，是同类产品中很值得考虑的一款。

与同类热门产品复星保德信星福家相比：

利益方面，不同交费期下预期总利益的表现各有优势，福满佳趸交和10年交预期利益更高，还有比较特色的6年和15年交，星福家则是趸交和10年交预期更高；

过往分红数据参考方面，复星保德信过往披露了2013年以来11年的分红实现率，而中英人寿暂时只披露了2022年的分红情况，星福家更优；

保司方面，中英人寿无论是运营指标还是投资收益率指标，均优于复星保德信；

其他方面，星福家可对接费率较低的寿险型万能账户，且可对接养老社区，而福满佳的万能账户相比之下不够有竞争力，总体保费门槛高于星福家，这方面星福家更有优势。

——总体而言，如果在福满佳和星福家之间二选一，福满佳更适合预算相对充足、看重公司运营情况或希望趸交、6/10/15年交的朋友；星福家更适合看重过往分红实现率背书、万能账户、养老社区或计划3/5年交的朋友。

如果不在投保区域内，或是还想参考其他同类产品的，可以看看我们过往的测评文章：

分红数据超越一生中意？深度测评复星保德信这款增额寿

国资大公司分红型增额寿，又添新品！

预期收益irr或达3.8%，这款超高演示的分红终身寿险到底如何？

预期收益超过固收增额寿，3款分红型寿险谁更优？一生中意vs鸿利鑫享vs传世臻耀

End.

声明：大鱼测评的得分基于自身研发的测评系统而来，文章内容为大鱼测评原创，不代表任何其他机构观点。保险配置需根据自身需求、条件谨慎抉择，大鱼测评仅作为参考，不构成任何直接投保建议，仅此说明。

▼关注公众号：大鱼测评