大家好，我是海榕君。

根据我过去3轮牛熊的经验，A股的风格就是轮动涨，跌的时候一起跌。

昨天晚上有读者问，军工为什么不涨。

今天商业航空就带着军工板块大涨，盘后工信部又发利好：培育壮大低空经济、商业航天、生物制造。

昨天鸿蒙系统发布，今天A股鸿蒙妖股批量见光死，堂堂的大鸿蒙，怎么都是一些概念股？

资金从鸿蒙切到光伏后，突然大涨，市场找的逻辑是：美国考虑撤销双反政策。这个政策，很多人前天就看到这条新闻了，本质还是光伏和风电相对科技在低位。

盘中，市场广泛流传一个段子：有人汇总了20多篇小作文，一个和医药有关系的都没有，所以要蹲医药。从这个段子可以看出，找低位的是现在的共识，医药股那边的股民，都在骂，医药股犯了天条，什么垃圾都可以炒上天，除了医药白马股。

A股这波行情，和2021年和2023年都不一样。2021年是锂电带动的产业趋势，2023年是映射人工智能的产业趋势，这次是低利率+1.5万亿的流动性溢价，带来的估值提升。

利率是一切定价的基础，就像万有引力一样，无时不刻的牵引各类资产的价格水平。随着人民币利率下降，房贷也跟着下降，房租超过房贷的时候，消费者就会犹豫是否割肉卖房。

量在价先，只要交易量在1.5万亿以上，就说明场内还有足够多的资金在找机会。

还有一点需要说，这种行情，切忌乱追涨，追来追去，还不如抱住低位的一个或者几个。

2015年牛市顶峰那会，高位离场的都是底部拿的住的，高位建仓后，很难克服人性止损。

再说说其他的：

1. 隆基创造世界记录，晚上，隆基发布公告称，根据国际权威认证机构认证，隆基自主研发的HPBC2.0组件效率达到25.4%，打破晶硅组件效率世界纪录，这个记录也打破了海外光伏品牌，长达36年对晶硅组件效率纪录的长期垄断。

隆基都已经N个记录了，股东已经麻木了，关键什么时候可以提价。

2. 理想港股大涨6%，今天理想开始全面推送“端到端+VLM” ，并在重庆进行了直播，全程直播1个多小时，驾驶员只接管2次。“端到端+VLM”是理想原创，模拟人类驾驶思考的方式，同时运行两个智能系统。

3. 有机构开始减持，低空概念股万丰奥威公告，百年人寿于2024年10月9日至2024年10月22日,通过集中竞价交易方式,减持公司股份2123.29万股，占公司总股本比例1.00%。

4.彭博有一个小作文唱空，说马上召开的人大会议，不会增加2024年财政预算。逻辑主要有两个，离2025年还有1个多月，时间太短了，政策实施时间很有限，另外财政还有钱，现在仍然有45%的财政预算没有执行。

5.美元继续大幅度升值，TMF美债继续下跌，理论上，美元利率越低，美元应该越贬值，美元走势这么反常，市场可能在交易暂停降息，或者二次通胀, 和预期特朗普当选后，增加关税有关系。现在kweb还涨0.4%，对国内资产影响暂时不大。

今天两市有2752个公司上涨，2423个公司下跌，中位数上涨0.11%，两市成交 1.96万亿。

今天还有一个公司，业绩严重超过我的预期，不敢想象，一个盲盒怎么那么多人买。泡泡玛特Q3单季营收增长120%-125％，最亮眼的是国内还有55%～60%的增长，海外增速440%～445%。

我也去过泡泡玛特的店铺，也没有看到人很多啊，以后还是要多和年轻人呆在一起， 这样才能理解他们的消费习惯。

20241023