全球领先的人形机器人Figure-02即将发布　板块多重催化下两家细分龙头受益 ———————— 8月3日，人形机器人领先公司Figure官宣，将在美东时间8月6日公布最新款人形机器人Figure-02。据悉，新款Figure-02在一体化关节/执行器/仿人足部/灵巧手/头部以及全身的自由度都有明显增加；另外，Figure-02已完成轻量化、强散热等性能，提升人形机器人在工业制造、仓库物流场景的运动性能和作业效率。Figure创始人介绍，新款Figure-02预计成为地球上最高级的人形机器人。此前，FigureAI已与宝马签署合作协议，将为其汽车生产线提供通用型人形机器人，用于执行多种任务。 随着科技巨头引领技术的加速迭代驱动，人形机器人正加速实现商业化。特斯拉CEO马斯克此前介绍，25年底前将有数千个机器人在T工厂中使用，26年逐步向外部客户批量出售。值得关注的是，人形机器人赛道重磅事件即将迎来密集落地。除了Figure-02的发布，特斯拉也将在未来几周内更新旗下人形机器人Optimus最新进展。此外，2024世界机器人大会将于8月21日-25日召开，将扩大展示规模，充分展示人形机器人最新研究进展。板块多重催化下，产业链公司受益。 $北特科技(sh603009)$ 公司是人形机器人丝杠核心标的，凭借汽车转向齿条同源技术强势布局丝杠领域。此外，公司4月设立机器人子公司，人形机器人布局持续加速。 $绿的谐波(sh688017)$ 公司谐波减速器具有领先优势，谐波减速器是机器人用量最大、价值量最高、壁垒相对较高的环节，龙头公司与下游头部客户直接对接，地位稳固，此前已送样北美客户。 【投资聚焦】 Neuralink第二位患者成功植入脑机接口　脑机商业化将提高国内赛道投资景气度 ———————— 据报道，日前，马斯克透露，脑机接口公司Neuralink已成功将第二颗脑机接口芯片植入了一名人类患者体内。这是继今年1月首位患者植入后取得的又一重大进展。马斯克表示，第二颗植入物似乎进展得非常顺利。信号很强，电极也很多，工作得非常好。此次植入是Neuralink的PRIME研究的一部分。该研究旨在对因脊髓损伤或肌萎缩性侧索硬化症（ALS）导致四肢瘫痪的患者进行植入技术临床试验，植入物的目标是帮助患者仅通过意念控制外部设备，例如电脑鼠标。 Neuralink去年设定了参与者条件，包括没有植入设备史、无癫痫史、不需要MRI检查、未接受经颅磁刺激治疗等。今年1月首次将脑机接口芯片植入患者Noland Arbaugh体内。植入后，Arbaugh能够仅用意念控制电脑鼠标，不再依赖嘴和触控笔。今年5月，Neuralink 获得FDA批准可以为第二名患者安装植入物。马斯克上个月表示，预计到2026年，将有超过1000人植入Neuralink芯片。中信证券认为，侵入式产品已位于大规模临床试验的临界点，非侵入式脑机接口技术已逐渐成熟，预计未来脑机商业化将提高国内相关赛道投资景气度。 $力合科创(sz002243)$ 公司在脑机接口领域投资孵化了深圳微灵医疗科技有限公司，微灵医疗主要从事医疗级全植入式无线脑机接口系统研发。 $三博脑科(sz301293)$ 公司是医教研一体化的学院型医疗机构，已开展脑机接口相关研究。 【独家参考】 圣诺生物：目前有多个GLP-1创新药合作项目在有序推进中 ———————— $圣诺生物(sh688117)$ 接受机构调研时表示，公司目前有多个GLP-1创新药合作项目在有序推进中。其中，为客户派格生物医药(苏州)股份有限公司提供的多肽创新药药学CDMO服务的药品维派那肽已申报生产；客户广东众生睿创生物科技有限公司的药品RAY1225注射液已进入临床Ⅱ期阶段；另有多个项目处于临床I期阶段。 公司“年产395千克多肽原料药生产线项目”、“制剂产业化技术改造项目”和“多肽创新药CDMO、原料药产业化项目”主体建设均已完成并进入设备调试阶段。其中，“年产395千克多肽原料药生产线项目”根据项目进展情况，预计年底进入试生产阶段，从而实现产能的释放。 天和防务：已拥有满足低空飞行服务保障的软硬件产品 ———————— $天和防务(sz300397)$ 互动平台表示，公司所布局的低空空管保障业务经过多年的积累已拥有满足低空飞行服务保障的软硬件产品，并立足航空应急救援需求，着力云平台、大数据、5G等新技术应用，形成了北斗/ADS-B/4G机载终端、航空应急移动塔台车、核心产品包括：对空监视指挥的低空雷达、通航综合运行支持系统、通航飞行服务站、通用机场移动塔台车、通航公司运营平台、无人机飞行协管系统等系列产品。 公司的通用机场移动塔台车、航空应急移动塔台车、低空飞行服务（站）系统、便携式ADS-B/BD/4G发射机等产品已有销售或租用合同；航空应急飞行服务保障平台、5G空管业务通信接入平台已完成在应用环境中的验证，相关系统运行稳定；低空监视雷达、场面监视雷达分别为国家科技部和中国民用航空局课题创新成果，已完成通航机场验证。 〇外盘股市大幅回落 机构关注美联储降息对A股影响 ———————— 过去一周，A股市场低位震荡，上证综指累计上涨0.5%，创业板指累计下跌1.28%。外盘市场快速回落，纳斯达克指数8月2日下跌2.43%，一周累计跌幅3.35%，至此已连续三周下跌。 @申万宏源研究所 认为，7月美国新增非农就业仅为11.4万人，失业率上行至4.3%，全球衰退交易再强化，美联储9月降息预期进一步升温。对A股而言，下半年外需回落符合预期，只是幅度尚有待观察。美联储宽松窗口愈发清晰国内政策宽松约束放松。后续宽货币的力度宽财政的执行，是推演后续基本面向上拐点的关键。当前市场已处于高性价比区域，但底部区域依然复杂。短期改善方向，重点关注家电、国防军工;能够看得更长的结构，主要是2025年科创可能迎来一二级市场联动的高景层。 @广发证券研究所 认为，从历史上看，美联储首次降息之后，铜价在多数时候呈现价格中枢小幅回落;油价在多数时候呈现中期维度的先跌后涨;黄金价格往往震荡偏强，中枢小幅走高。美债利率对A股资产而言，可“锦上添花”，较难“雪中送炭”。关注估值相对底部、且基本面有边际变化的板块，包括半导体、创新药、军工等。 @兴业证券研究所 认为，近期海外波动加大、全球资产“高低切”、人民币升值之下，中国资产已在逐步迎来海外资金的增配，核心资产也将得到新的驱动力支撑，从高股息向高ROE、高景气扩散。近期领涨的电子板块，就是典型的高景气方向。 【上证聚焦】 〇我国促进服务消费高质量发展 为扩内需重要抓手 ———————— 国务院日前印发《关于促进服务消费高质量发展的意见》，在餐饮、旅游、医疗、养老等服务消费领域提出了6个方面20项重点任务， 国家统计局数据显示，上半年服务零售额同比增长7.5%，比同期商品零售额增速高4.3个百分点。光大银行金融市场部宏观研究员周茂华表示，我国在高层次和高品质医疗、教育、养老、休闲等服务消费等方面仍有较大“供给缺口”或供给潜力，这也是未来推动我国经济发展的重要动力引擎。 银河证券分析师顾熹闽认为，服务消费已被定调为扩内需抓手，政策积极信号有望扭转悲观预期。从7月已公布的消费刺激政策看，家电、汽车等大件消费品以旧换新补贴政策力度超市场预期。若后续服务业亦出台相关政策可为服务消费及相关实物消费带来增量刺激。暑运数据反映暑期旅游市场需求仍具韧性，关注暑期业绩有望超预期的景区公司。 $三特索道(sz002159)$ 自国资入驻以来持续推进降本增效，解决历史遗留的包袱问题，上半年净利润预增18%至77%; $九华旅游(sh603199)$ 第二季度净利润同比增长257%，池黄高铁开通有望带来客流增量。 【财经要闻】 1、国务院印发《关于促进服务消费高质量发展的意见》。 2、央行：加大金融对实体经济的支持力度，把着力点更多转向惠民生、促消费。 3、国办印发《方案》：明确提出将碳排放指标纳入国民经济和社会发展规划。 4、上半年我国交通运输主要指标实现较快增长。 5、国家发改委：初步测算，城镇化率提高1个百分点可拉动万亿规模新增投资需求，新增2000多亿消费需求。 6、上半年规模以上电子信息制造业增加值同比增长13.3%。 7、上交所制定新一轮指数业务三年行动方案。 8、四川拟将13项治疗性辅助生殖类医疗服务项目纳入医保。 【公告淘金】 1、$工业富联(sh601138)$ 上半年净利润同比增长22.04%。 2、$高德红外(sz002414)$ 中标某重大型号国内完整装备系统总体项目。 3、$牧原股份(sz002714)$ 2024年上半年净利润8.29亿元，同比扭亏。 4、$天士力(sh600535)$ 公司控股股东将变更为华润三九，股票复牌。 5、$东莞控股(sz000828)$ 拟与东莞金控共同参与竞拍东莞证券20%股权。 6、$龙佰集团(sz002601)$ 与四川资源集团签订战略合作框架协议。 7、$白云山(sh600332)$ 全资子公司拟32.01亿元投建天华园项目。 8、$华东医药(sz000963)$ 子公司签署产品独家商业化合作协议。 9、$东南网架(sz002135)$ 中标约3.46亿元黄酒产业园项目，预计将对公司未来经营产生积极影响。 【龙虎榜看台】 资金流入CRO、贵金属等板块 ———————— 周五，大盘全天震荡调整。截至收盘，沪指跌0.92%报2905.34点，深成指跌1.38%报8553.55点，创业板指跌1.66%报1638.30点。两市共计成交7223亿元，较上个交易日缩量600亿元。盘面上，CRO、贵金属、创新药、猪肉体等板块涨幅居前，CPO、半导体、铜缆高速连接、PCB等板块跌幅居前。 盘后龙虎榜数据显示： $深城交(sz301091)$ 获买一主买，总买入净额为2.40亿元； $宗申动力(sz001696)$ 获主力做T，总买入净额为2.09亿元； $星网宇达(sz002829)$ 获买一主买，总买入净额为8114.50万元； $德新科技(sh603032)$ 获实力游资买入，总买入净额为4728.27万元； $金龙汽车(sh600686)$ 获机构资金买入，总买入净额为4194.83万元。 【新股申购】 $珂玛科技(sz301611)$ ：申购代码：301611，发行价格8.00元/股，发行市盈率44.90倍。 $巍华新材(sh603310)$ ：申购代码：732310，发行价格17.39元/股，发行市盈率12.26倍。