A股好久没有这么热闹了，心情也难得的好了一些。接下来面对的问题就是，该如何行动？我个人会选择成长性强的行业、板块，重点布局龙头企业。

第一，互联网板块，依然具备“强生命力”！

不论是中国市场还是美国市场，场内的机会都是“不均匀”的。这个“不均匀”体现在行业上就是：只有少数行业市值是持续上涨的，至少一大半行业的市值是长期不变或者下降的。

纵观市场，我特别看好互联网板块。

从产业政策上看，互联网行业最近几年，先后经历了反垄断整治、不正当竞争整治、信息安全整治等，多数企业利润受到重大冲击，一批企业甚至被清理出市场。但是当前政策方向已经开始出现明显的逆转，行业进入常态化监管，同时出台了鼓励支持平台经济的政策。

从发展态势上看，2024年高质量发展继续扎实推进，带来盈利驱动机会。例如人工智能迭代速度或远超任何一轮产业趋势，本次Sora模型初步打破虚拟与现实的界限，若后续大量级的应用落地，产业的发展态势又将被打开。此外，国内供给在5万亿产业中的占比在不断扩大。率先完成国产化替代的是模组、零部件、基础设施、行业信息化、互联网，甚至已经出海，在全球都有比较优势。

从全球流动性上看，在美国通胀数据见顶后，美元资产开始回流新兴市场，促进了港股和互联网龙头的股价快速回升，完成了第一轮估值修复。未来，这一趋势还是延续，相应企业的估值也将进一步修复。

从板块估值上看，互联网、计算机板块这两年都属于挺惨的行业，单靠业绩的恢复，就有蛮大空间。此时，低位布局互联网巨头，也能把握信创等的机会。

第二，板块龙头，才能享受行业发展的“最大机会”！

在一个行业或领域里，往往是前几名的公司获得了绝大多数的市场份额和利润。当然，龙头企业并不是简单的选择市场份额大的企业。龙头股的选择标准是它自身未来增长的潜力。

比如，对于技术变化革新快的公司，往往应该关注技术的领先者、变革的引领者。这样的企业不一定是今天市场份额的领头羊，但可能是未来这个行业真正的龙头。因此，布局龙头企业的核心在于，找到行业最有成长性、最有价值的公司，而非以当前阶段性的市占率高低论英雄。

具体到互联网板块，我看好：一方面是港股中偏C端的消费、传媒娱乐互联网龙头公司，另一方面是A股中的产业互联网，包括企业软件、云计算等计算机板块的龙头公司。