我说的是“了解”，不是“买”，更不是“必须有”。

花10分钟的时间，放下对保险固有的偏见和戒备，也许，你会发现一个理财的新工具。

前几年4.025%复利增值的增寿，你上车了吗？我那个时候压根就没听说过。没有人跟我介绍，虽然介绍了也不一定会买，但总感觉自己错过了什么。

现在是3.5%复利增值的增寿了，我觉得有必要让不知道的伙伴们都了解下。

1 什么是增寿？

2 增寿有哪些值得我们了解的价值？

3 增寿适合哪些人群？

4 说说增寿的“坑”？

它是一款披着寿险外衣的类年金保险，既具备寿险的属性，又具备年金的属性。如果用一句话概括，那就是“灵活多功能的财富管理工具之一”。

1为什么叫“增额”终身寿？

“增额”，是相对于传统寿险而言的，它的保额不是固定的，是按一定利率随着时间的推移不断复利增额，最后跟现价保持一致的寿险。

保额，在这里指的就是身故金。3.5%复利增值，指的是保额3.5%复利增值，而非现金价值。

张先生，趸交18.5万保费，传统寿险和增寿的区别如下：

传统寿险的身故金固定，现金价值增长缓慢；

增寿的身故金递增，现金价值增长迅猛。

2 为什么叫“类年金”？

年金有生存金，可按条款约定定期、定额支取。比如教育金、养老金。增寿也有此功能，可根据自身需求，在条款限制内，随时、随额支取，比年金要灵活得多。

所以，增寿具备寿险和年金的组合属性，“灵活、多功能”。

1 中长期现金流管理工具之一

什么是现金流管理？

每月固定的房贷，需要还；

家人生病住院，需要看病钱；

大宝长大后，需要出国留学基金、婚嫁金或者创业金；

退休后收入骤减，但支出可能没有减。

把上述这些问题拆解，现金流管理的核心就是：保证要用钱的时候，正好有钱！

拿什么保证呢？除了努力赚钱外，可通过对结余资金进行合理的配置来实现。

现金流管理按时间分，可分为短期、中期和长期现金流管理；

按用途分，可分为固定开销账户、风险管理账户、投资账户和保本增值账户管理；

按属性分，可分为流动账户、收益账户和安全账户管理。

我们可以利用“期限错配”的理念，通过增寿这一保险工具，实现中长期流动、保本增值、安全的现金流管理。

其实，“期限错配”这个理念，对大家来讲，并不陌生。

比如，养儿防老。在年富力强的时候，把孩子养大，在体弱多病的老年期，靠孩子养老。先投资，后回报。

比如，社保统筹。年轻时交钱，年老是用钱。

那么，增寿是怎么利用“期限错配”的理念实现中长期现金流管理的呢？

我们的一生很长，但赚钱的黄金时期就40年，在这40年里，我们的收入一般情况下都是大于支出的。我们拿出一部分结余，放在中长期增寿账户里，用于非收入期的家庭成员身上，比如，子女教育金/婚嫁金/创业金、个人养老金或者其他需要用钱的地方；如果用不到，那就利用复利增值的特性，传承给子女一笔金融资产。

为什么是增寿？当然也可以是别的工具，只是增寿刚好满足中长期现金流管理的特点：安全稳健、复利增值、可根据需要随时支取。

如果你没有其他更好的工具进行中长期现金流的打理，那为什么不考虑下增寿呢？

2 确定性

增寿是投保人跟保司签订的一纸合同，白纸黑字。多少保费对应多少身故金和现金价值，在合同里体现地明明白白。

首先，是锁定利率的确定性。

当银行利率逐渐下行的时候，你存在银行里的钱，还香吗？

2019年4.025%复利增值的增寿，已经停售了；

2023年为数不多的几款3.5%复利增值的增寿，你上车了吗？

2023年3月25日，银保监会联合保司探讨利率下调至3%。

利率下调跟我们有啥关系呢？

也没多大关系，就是想吃12万利息，4%的利率需要300万本金，3%的利率需要400万本金而已。

其次，是现金价值的确定性。

你在保司攒的这笔钱，哪年会有多少现金价值，都是白纸黑字体现在合同里的，就是这么确定。银行理财能吗？股票能吗？房产能吗？

很多中产阶级赚来的钱，并不是自己花没的，而是自己折腾没的。做钱生钱的投资型生意，是需要具备很强的专业性的，哪怕是这样，巴菲特他老人家都不敢保证买的股票一定赚钱。

在这个即将面临的老龄化、少子化、长寿化、失业潮、消失的房产红利以及内卷的时代，资产的安全性和确定性，比起资产的增值性可能更为重要。

张先生，30岁，一次趸交10万元，现金价值每年的增值幅度都是3.5%，现金价值是多少也是确定的。这有什么骗人的？

3 财富管理的工具之一

基于保险的三个角色，投保人、被保险人和受益人，我们可以通过增寿的操作，满足不同家庭多样化的财富管理需求，包括但不限于以下几个方面。

1 债务相对隔离功能

大额增寿保单，通过将保险金给付给指定受益人，实现了财产合法地在投保人和受益人之间的转移。当财产发生了转移效果时，显然可以对抗原财产所有人的债务，这就是保险债务隔离的关键点。

但，并不是全部都可以避债，在某些条件下是可以的，需要具体情况具体分析。

2 婚姻财产隔离功能

婚前已缴纳完毕的保单，自然属于个人所有；

接受明确给夫妻一方的受益金，也属于婚内个人财产；

婚后以父母为投保人，子女为被保险人的保单，在保单赔付前都属于投保人的财产，当然不会成为子女的婚姻共同财产。

通过保单的形式，给子女一笔专属财产，这得省去多少纠纷和官司啊。

3 财富传承功能

增寿，是随着时间的推移，现金价值越积越多的金融资产，若孩子0岁时，就给他攒一笔增寿，到孩子60岁时，资产已经翻了好几番了。

4 资金融通功能

投保人可通过增寿保单，向保司进行保单质押贷款，一般可贷现价的80%。贷款利息低，一般都低于银行的贷款基准利率，更加远远低于其他融资渠道的利率。还款周期灵活，没有什么期限限制，可以随借随还，可以只还利息不还本金，还款压力小。

5 隐私保护功能

财产如果通过遗嘱传承，是需要公证的，且必须经过所有继承人认可，是很难做到信息保密的。但增寿可以通过指定受益人的方式，直接将财富通过保险赔偿金的方式传承给受益人，不需要其他任何人的认可和同意，因此，可以起到相对的隐私保护功能。

1 追求长期安全稳健收益的客户

在银行利率下行，投资渠道不良的今天，安全、稳定、确定的增寿，是其他金融产品做不到的。

经济好时，我们需要把鸡蛋放在不同的篮子里；经济不好时，我们更需要在安全稳健的篮子里多放点鸡蛋。至于拿出多少，有规划的家庭，不管是拿出资产的1%，还是拿出资产的50%，都是可以的，也都是需要的。

其实，这样需求的客户很多，大部分都是高知家庭，他们的特点就是获取的信息比较多，了解的知识也更全面，经历过沉浮，知道分散风险的重要性，也知道自己想要什么。

2 全职太太

全职太太可谓是最悲催的职业，买菜、做饭、收拾屋子、管孩子、管丈夫、管老人......干着累心累力的活，却没有一分钱的收入。

随着年龄的增长、容颜的老去、工作阅历的缺乏，是否会缺乏足够的安全感呢？

给自己配置一款增额终身寿，想领工资就领工资，想攒着就攒着，不香吗？

3 想指定给孙辈财富的老人

对子女不放心，就想把钱给子孙辈，用增寿搞定吧。

4 工薪阶层

存不下钱，理财渠道少，对未来生活充满期望的伙伴，可以考虑增寿的配置。存5000不嫌少，存5万不嫌多，最最重要的是，一点点积累，聚沙成塔。

5 高净值群体

财富积累丰厚，有退休、资产保全与财富传承的需求。其实，财富管理的价值，大部分都是给高净值人群准备的。

他们不在意收益，也无需考虑资产的流动性，就是为了资产隔离。可以说，规划类保险，对这类群体来讲，已经不是可有可无的工具，而是刚需。

6 有着特殊需求的伙伴

婚产规划、非婚生子女、移民家庭、隐形资产、税务筹划、债务隔离，增寿都可以帮到你。

首先，增寿，适合的群体真的很广，但也因为面面俱到，所以，并不能发挥某些功能的极致。

如果你想给孩子存教育金，增寿和教育金产品请综合考虑；

如果你想给自己存养老金，增寿和养老金产品请综合考虑；

如果你想规避离开的风险，增寿和定寿、传统终寿产品请综合考虑；

如果你想做财富传承，增寿和终寿请综合考虑；

如果你有特殊需求，增寿和年金产品请综合考虑。

其次，增寿占资产的比例，请合理配置。请先留足短期账户的现金流，然后做好风险管理账户的配置，最后，再考虑中长期账户中增寿的配置比例吧。

再次，增寿有两种产品形态，一种是前期回本快，后期增长乏力；一种是前期回本慢，但后劲十足。选择哪一款，还需要根据自身的现金流情况、个人需求等因素综合考虑。

最后，增寿是一款适合打理中长期账户的现金流管理工具，不是短期，不是短期。

很多人了解后，会说，我怎么没早点发现这么好的金融工具呢？其实，任何行业都有我们暂时触及不到的信息。所以，我希望跟每一个伙伴聊聊保险，就是为了让你能获取到这个行业适合自己的信息。

我相信，保险的存在，会让我们的生活更加美好。

我是@拙行，利用保险工具，规划我们的美丽人生！