北新板是什么？北新板上市便是北交所上市，其定位是聚焦实体经济，主要服务创新型中小企业，重点支持先进制造业和现代服务业等领域的企业，推动传统产业转型升级。允许符合条件的优质中小企业首次公开发行并在北交所上市。

下面，陈律师就为大家介绍一下企业在北交所上市的条件以及注意事项。

一、发行人申请上市的条件

具体而言，发行人申请上市的条件主要有以下七个：第一，发行人为在全国股转系统连续挂牌满12个月的创新层挂牌公司；第二，符合中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）规定的发行条件；第三，最近一年期末净资产不低于5000万元；第四，向不特定合格投资者公开发行（以下简称公开发行）的股份不少于100万股，发行对象不少于100人；第五，公开发行后，公司股本总额不少于3000万元；第六，公开发行后，公司股东人数不少于200人，公众股东持股比例不低于公司股本总额的25%；公司股本总额超过4亿元的，公众股东持股比例不低于公司股本总额的10%；第七，市值及财务指标符合本规则规定的标准。

需要注意的是，该条件并非一成不变的，经中国证监会批准，北交所可以对上市条件和具体标准进行调整。

二、发行人申请上市的市值及财务指标要求

市值与财务指标一般是企业比较关注的核心问题，由于北交所关注的企业主要是中小企业，因此相对于主板、创业板来讲，其市值财务要求较低一些。具体而言至少应当符合下列三项中的一项：

（一）预计市值不低于2亿元，最近两年净利润均不低于1500万元且加权平均净资产收益率平均不低于8%，或者最近一年净利润不低于2500万元且加权平均净资产收益率不低于8%；（二）预计市值不低于4亿元，最近两年营业收入平均不低于1亿元，且最近一年营业收入增长率不低于30%，最近一年经营活动产生的现金流量净额为正；（三）预计市值不低于8亿元，最近一年营业收入不低于2亿元，最近两年研发投入合计占最近两年营业收入合计比例不低于8%；（四）预计市值不低于15亿元，最近两年研发投入合计不低于5000万元。

注意：前款所称预计市值是指以发行人公开发行价格计算的股票市值。

三、发行人申请上市的禁止事项

企业要想在北交所上市，就要注意不能存在六点违规事项：

（一）最近36个月内，发行人及其控股股东、实际控制人，不存在贪污、贿赂、侵占财产、挪用财产或者破坏社会主义市场经济秩序的刑事犯罪，存在欺诈发行、重大信息披露违法或者其他涉及国家安全、公共安全、生态安全、生产安全、公众健康安全等领域的重大违法行为；

（二）最近12个月内，发行人及其控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员受到中国证监会及其派出机构行政处罚，或因证券市场违法违规行为受到全国中小企业股份转让系统有限责任公司（以下简称全国股转公司）、证券交易所等自律监管机构公开谴责；

（三）发行人及其控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员因涉嫌犯罪正被司法机关立案侦查或涉嫌违法违规正被中国证监会及其派出机构立案调查，尚未有明确结论意见；

（四）发行人及其控股股东、实际控制人被列入失信被执行人名单且情形尚未消除；

（五）最近36个月内，未按照《证券法》和中国证监会的相关规定在每个会计年度结束之日起4个月内编制并披露年度报告，或者未在每个会计年度的上半年结束之日起2个月内编制并披露中期报告；

（六）中国证监会和本所规定的，对发行人经营稳定性、直接面向市场独立持续经营的能力具有重大不利影响，或者存在发行人利益受到损害等其他情形。

四、督导期与持续督导

公开发行并上市的，持续督导期间为股票上市当年剩余时间及其后3个完整会计年度；上市后发行新股的，持续督导期间为股票上市当年剩余时间及其后2个完整会计年度。持续督导期间自股票上市之日计算。

到这里陈律师就将企业在北交所上市的条件以及注意事项给大家讲解清楚了，如果您有相关的法律问题，欢迎联系陈律师。我将为您提供最细致的解答！

作者简介：北京陈律师，法学硕士，高级合伙人律师，历任特种部队指挥员，检察官，侦查员，纪检干部，企业高管，阅历丰富，学养深厚，擅长疑难重大案件，多种法律关系交叉繁杂案件处理，重信守诺，值得托付。